Virtual Historical Simulation for estimating the conditional VaR of large portfolios
نویسندگان
چکیده
منابع مشابه
the application of multivariate probit models for conditional claim-types (the case study of iranian car insurance industry)
هدف اصلی نرخ گذاری بیمه ای تعیین نرخ عادلانه و منطقی از دیدگاه بیمه گر و بیمه گذار است. تعین نرخ یکی از مهم ترین مسایلی است که شرکتهای بیمه با آن روبرو هستند، زیرا تعیین نرخ اصلی ترین عامل در رقابت بین شرکتها است. برای تعیین حق بیمه ابتدا می باید مقدار مورد انتظار ادعای خسارت برای هر قرارداد بیمه را برآورد کرد. روش عمومی مدل سازی خسارتهای عملیاتی در نظر گرفتن تواتر و شدت خسارتها می باشد. اگر شر...
15 صفحه اولconditional copula-garch methods for value at risk of portfolio: the case of tehran stock exchange market
ارزش در معرض ریسک یکی از مهمترین معیارهای اندازه گیری ریسک در بنگاه های اقتصادی می باشد. برآورد دقیق ارزش در معرض ریسک موضوع بسیارمهمی می باشد و انحراف از آن می تواند موجب ورشکستگی و یا عدم تخصیص بهینه منابع یک بنگاه گردد. هدف اصلی این مطالعه بررسی کارایی روش copula-garch شرطی در برآورد ارزش در معرض ریسک پرتفویی متشکل از دو سهام می باشد و ارزش در معرض ریسک بدست آمده با روشهای سنتی برآورد ارزش د...
Multi-level risk-controlled sector optimization of domestic and international fixed-income portfolios including conditional VaR
Recent experience in capital markets has highlighted the need for risk-sensitive portfolio strategies in both domestic investment grade as well as opportunistic high-yield and emerging market portfolios. We have previously developed a fixed-income sector optimization methodology to facilitate tradeoffs between various sectors based on their contribution to the total portfolio return and risk. W...
متن کاملVirtual Portfolios
We have developed virtual portfolios as structures that help students organise knowledge and the knowledge-building process in virtual environments. These online portfolios allow learners to easily navigate their virtual learning space, collaborate at many levels, and acquire a heightened level of awareness of (inter)actions in the virtual learning environment. We report our experiences over th...
متن کاملstudy of cohesive devices in the textbook of english for the students of apsychology by rastegarpour
this study investigates the cohesive devices used in the textbook of english for the students of psychology. the research questions and hypotheses in the present study are based on what frequency and distribution of grammatical and lexical cohesive devices are. then, to answer the questions all grammatical and lexical cohesive devices in reading comprehension passages from 6 units of 21units th...
ذخیره در منابع من
با ذخیره ی این منبع در منابع من، دسترسی به آن را برای استفاده های بعدی آسان تر کنید
ژورنال
عنوان ژورنال: Journal of Econometrics
سال: 2019
ISSN: 0304-4076
DOI: 10.1016/j.jeconom.2019.12.008